화강암 건설 설립 가격 $ 3 억 3 천 5 백만 달러 바카라 선임 노트 제공

화강암 건설 설립 가격 $ 3 억 3 천 5 백만 달러 바카라 선임 노트 제공

Watsonville, Calif.-(Business Wire)-Granite Construction Incorporated (NYSE : GVA) ( "Granite")는 오늘 이전에 발표 된 제안의 가격을 발표했습니다​​$ 325 million2028 년에 3.75%의 바카라 시니어 노트의 총 원금 금액 ( "바카라 노트"). 바카라 메모의 제공과 관련하여 Granite는 바카라 메모의 초기 구매자에게 추가로 구매할 권리를 부여했습니다$ 48.75 million바카라 메모의 원금 금액. 바카라 메모의 판매는 2023 년 5 월 11 일에 문을 닫을 것으로 예상되며, 관습적인 폐쇄 조건에 따라

바카라 노트는 연간 3.75%의 비율로 매년 5 월 15 일과 11 월 15 일에 반년마다 지불 할 수 있습니다. 2023 년 11 월 15 일부터 2028 년 5 월 15 일에 바카라 메모는 이전에 전환되거나, 상환되거나 재구매되지 않는 한, 바카라 메모는 성숙합니다. 바카라 노트의 초기 전환율은 Granite의 보통 주식의 21.6807 주를 가질 것입니다.$ 1,000바카라 메모의 원칙 금액 (대략 초기 전환 가격에 해당$ 46.12Granite의 보통주 주당). 초기 전환 가격은에 대한 약 30.0%의 프리미엄을 나타냅니다.$ 35.482023 년 5 월 8 일 뉴욕 증권 거래소에서 화강암의 공동 주식의 주당 마감 가격. 2027 년 11 월 15 일 직전 업무 일에 비즈니스가 종료되기 전에 바카라 메모는 특정 사건의 발생과 특정 기간 동안 보유자의 옵션으로 전환 할 수 있습니다. 그 후, 바카라 메모는 보유자의 옵션에서 언제든지 보유자의 옵션으로 전환됩니다. 전환시 Granite는 Granite의 보통주 또는 Granite의 선거에서 현금과 현금과 Granite의 공동 주식의 조합 인 현금과 같이 지불하거나 배달 할 것입니다..

화강암은 2026 년 5 월 20 일 이전에 2026 년 5 월 20 일 이후에 바카라 메모를 상환 할 수 없을 것입니다. Granite는 바카라 메모의 전부 또는 일부 또는 일부를 상환 할 수 있습니다. 옵션의 선택에 따라 Granite의 일반적인 주가가 최소한보고 된 경우, 전환 기간의 최소한 130% 이상 이었다면. 상환 가격은 상환 할 바카라 메모의 원칙 금액의 100%와 상환 날짜를 제외하고 발생하지만 무급이자를 제외합니다. 바카라 노트의 소지자는 화강암이 재구매 할 바카라 메모의 주요 금액의 100%에 해당하는 재구매 가격으로 특정 회사 거래에 따라 바카라 메모를 재구매하도록 요구할 수 있으며, 이익이 발생하지 않으면 회복 날짜가 발생했지만 외치는 날짜가 발생합니다. 특정 기업 거래 또는 화강암이 발행 한 경우 구속 통지가 발생하면 특정 상황에서 화강암은 그러한 기업 거래 또는 상환 통지와 관련하여 전환 메모를 전환하도록 선택하는 소지자의 전환율을 증가시킬 것입니다..

Granite는 오퍼링의 순 수익금이 대략이라고 추정합니다.44628_44644(또는 대략$ 363.6 million초기 구매자가 추가 바카라 메모를 전액 구매할 수있는 옵션을 운동하는 경우, 초기 구매자의 할인 및 화강암이 지불 할 수있는 추정 비용을 공제 한 후. 화강암은 대략 사용하려고합니다$ 46.1 백만바카라 메모와 관련하여 캡핑 된 통화 트랜잭션에 입력하는 비용을 지불하기 위해 바카라 메모 제안에서 순 수익금 중 또한 화강암은 대략 지불 할 계획입니다.$ 198.8 million바카라 노트 오퍼링에서 순 수익금 중 약 1,390 만 주에 대략 139 만 주를 발행하여$ 198.7 million2024 년에 2.75% 바카라 시니어 노트의 총 원금 (“2024 노트”)은 별도의 개별적으로 협상 된 거래 (“2024 노트 교환”)와 동시에 입력했습니다. 초기 구매자가 추가 바카라 메모를 구매할 수있는 옵션을 연습하는 경우 Granite는 추가 순 수익금의 일부를 사용하여 추가 캡핑 된 통화 거래에 입력하는 비용을 지불하려고합니다. 화강암은 또한 대략 사용하려고합니다$ 13.2 million바카라 메모 제안에서 순 수익금은 교환 된 2024 노트에 해당하는 기존 영장 거래의 일부를 종료하는 비용을 지불하기위한 비용을 지불합니다. Granite는 오퍼링에서 나머지 순 수익금을 사용하여 회전 신용 시설과 일반적인 회사 목적으로 미결제 금액을 상환하기 위해..

위에서 설명한 교환 거래와 관련하여 Granite는 2024 년 노트의 보유자를 Granite의 보통주와 관련하여 다양한 파생 상품을 입력하거나 풀 수 있다고 기대합니다 (전환 메모를 제공하는 최초의 구매자와 함께 초기 구매자를 포함하여, 또는 그 이후의 공동 주식에 대해, 또는 Gran의 공동 주식을 판매하는 것을 포함). 바카라 노트 오퍼링 가격. 이 활동은 화강암 보통주의 시장 가격과 바카라 노트의 초기 전환 가격에 영향을 줄 수 있습니다. 화강암은 그러한 시장 활동의 규모 또는 바카라 노트 또는 보통주의 가격에 미칠 전반적인 효과를 예측할 수 없습니다.

바카라 메모의 가격과 관련하여 Granite는 바카라 메모 또는 해당 각 계열사 및 기타 금융 기관의 특정 구매자와 개인적으로 협상 된 CAPPEN 트랜잭션 (“옵션 상대방”)과 비교했습니다. 캡핑 된 통화 거래는 바카라 노트에 적용 가능한 것과 실질적으로 유사한 방지 조정에 따라 다루어 질 것입니다. 바카라 메모의 초기 구매자가 추가 바카라 메모를 구매할 수있는 옵션을 운동하는 경우 Granite는 옵션 상대방과 함께 추가 캡핑 된 통화 거래를 시작할 것으로 예상합니다..

캡핑 된 통화 트랜잭션의 캡 가격은 처음에$ 79.83주당 Granite의 보통주의 마지막보고 된 판매 가격에 비해 125%의 프리미엄을 나타냅니다.$ 35.482023 년 5 월 8 일 뉴욕 증권 거래소의 주당 주당, 캡핑 된 통화 거래 조건에 따라 특정 조정이 적용됩니다.

캡핑 된 통화 트랜잭션은 일반적으로 바카라 메모의 전환시 Granite의 보통주에 대한 잠재적 희석을 줄이고/또는 현금 지불금을 상쇄 할 때 Granite가 전환 된 바카라 메모의 원칙을 초과하기 위해 필요한 현금 지불금을 상쇄 할 것으로 예상됩니다. 그러나 캡핑 된 통화 거래의 조건에 따라 측정 된 화강암 보통주의 주당 시장 가격이 캡핑 된 통화 거래의 상한 가격을 초과한다면, 그럼에도 불구하고, 그러한 현금 지불의 상쇄가 없을 것입니다.

화강암은 캡핑 된 통화 거래의 초기 헤지를 설정하는 것과 관련하여, 옵션 상대방 또는 해당 계열사가 Granite의 일반적인 주식 및/또는 Granite의 공통 주식에 대한 다양한 파생 상품 거래를 동시에 또는 전환 노트와 관련하여 구매할 것으로 예상하는 것이 좋습니다. 이 활동은 화강암 보통 주식의 시장 가격 또는 그 당시 바카라 메모의 시장 가격을 증가시킬 수 있습니다.

또한, 옵션 상대방 또는 해당 계열사는 Granite의 보통 주식 및/또는 Granite의 일반적인 주식 또는 기타 전환에 따른 Granite의 일반적인 주식 또는 Granite의 유가 증권을 구매하거나 판매하는 (Granite의 일반적인 주식 또는 기타 전환에 대한 Granite의 유가 증권을 구매하거나 판매하는 것과 관련하여 다양한 파생물을 수정하거나 풀어서 헤지 포지션을 수정할 수 있습니다. 바카라 메모의 전환과 관련된 관찰 기간 동안 또는 기본 변경 또는 기타와 관련하여 화강암에 의한 바카라 메모의 재구매 후). 이 활동은 또한 화강암 보통주 또는 바카라 메모의 시장 가격 상승 또는 감소를 유발하거나 감소 할 수 있으며, 이는 전환 메모를 변환하는 홀더의 능력에 영향을 줄 수 있으며, 바카라 노트의 전환과 관련된 관찰 기간 동안 활동이 발생하는 범위에서 Granite의 일반 주식의 주식의 수에 영향을 줄 수 있습니다.

2024 노트의 발행과 관련하여 Granite는 특정 금융 기관 (“기존의 대응 물가”)과의 전환 메모 헤지 거래 (“기존 전환 가능 메모 헤지 거래”)를 입력했으며, 화강암은 또한 별도의 영장 거래 (“기존의 영장 거래”)에 진입했습니다. 2024 노트 교환과 관련하여 Granite는 기존 바카라 노트 헤지 거래의 해당 부분을 풀기 위해 기존의 상대방과의 부분적으로 풀지 않은 계약 ( "Unloind Agreements")을 시작했습니다. 화강암 거래와 관련하여 화강암은 2024 년 노트 교환에 대응하고 기존 전환 메모 헤지 트랜잭션의 일부와 관련하여 Granite의 보통주 (및 일부 주식 대신 현금)의 139 만 주를 받게됩니다.$ 13.2 million2024 노트 교환에 해당하는 기존 영장 거래의 일부의 방해와 관련하여 현금으로.

풀림 거래와 관련하여, 기존의 상대방 및/또는 해당 계열사는 Granite의 보통주 및/또는 구매 또는 기타 주식의 주식을 구매하거나 매도 할 수 있습니다. 이 활동은 화강암 보통주의 가격에 영향을 줄 수 있으며 차례로 바카라 노트의 초기 전환 가격에 영향을 줄 수 있습니다.

바카라 노트는 개인 배치를 통해 제공됩니다. 바카라 메모와 바카라 메모의 전환시 발행 가능한 화강암의 보통주 주식은 1933 년 증권법 (“증권법”) 또는 주 증권법에 따라 등록되지 않았으며 등록되지 않았습니다. 결과적으로, 바카라 메모 나 바카라 노트의 전환시 발행 가능한 보통 주식은 제공되거나 판매 될 수 없습니다미국증권법의 등록 요건 및 해당 주 증권법의 해당 면제 또는 거래에 따라 제외. 따라서 바카라 메모는 증권법의 규칙 144A에 따라“자격을 갖춘 기관 구매자”로 합리적으로 여겨지는 사람에게만 제공됩니다. 이 보도 자료는 판매 제안이나 바카라 메모의 전환시 발행 가능한 바카라 메모 또는 보통주를 구매하겠다는 제안의 권유가 아니며, 그러한 제안, 권유 또는 판매가 불법적 인 관할 구역에서 증권의 판매도 없습니다..

전진하는 진술

이 보도 자료에 포함 된이 보도 자료에 포함 된 모든 진술, 오퍼링에 대한 진술, 오퍼링의 예상 폐쇄, 수익금의 의도 된 사용 및 CAPPED 통화 거래의 잠재적 영향, 2024 노트 교환 및 Granite의 주식에 대한 냉담한 거래 또는 시장 가격에 대한 냉담한 거래에 대한 냉담한 거래에 대한 잠재적 인 거래를 포함하여 역사적 사실을 기반으로하지 않는 모든 진술. 1995 년 민간 증권 소송 개혁법의 의미 내에서. 이러한 미래 예측 진술은“기대”,“추정”,“의도”,“계획”,“잠재적”,“메이”,“윌”,“할 수있는”, 그에 따른 부정 또는 기타 비교 용어 또는 상황에 따라 식별됩니다. 이러한 미래 예측 진술은 고위 경영진의 최상의 판단을 반영하는 예측이며, 오퍼링, 오퍼링의 예상 폐쇄, 수익금의 의도 된 사용 및 캡핑 된 통화 거래의 잠재적 영향, 2024 년 주주 및 화강암 주식 보유자 또는 Granite의 보통주 또는 전환 가능한 메모의 시장 가격에 대한 잠재적 인 거래에 대한 현재의 기대치를 반영합니다. 이러한 기대는 실현되거나 실현되지 않을 수 있습니다. 이러한 기대 중 일부는 잘못된 것으로 판명 될 수있는 신념, 가정 또는 예측에 근거 할 수 있습니다. 또한, 우리의 비즈니스 및 운영에는 수많은 위험과 불확실성이 포함되며, 그 중 다수는 우리의 통제력을 넘어서서 우리의 기대가 실현되지 않거나 비즈니스, 재무 상태, 운영 결과, 현금 흐름 및 유동성에 실질적으로 영향을 미치지 않을 수 있습니다. 이러한 위험과 불확실성에는 화강암이 예상 조건 또는 예상 조건에 대한 바카라 메모의 제공을 완료 할 것인지, 출발의 콜 트랜잭션, 2024 노트 교환, 시장 및 일반 조건, 특히 세부 사항에 대해 설명 된 상태에서 설명 된 내용 및 교환 및 교환 및 교환에 대한 자세한 내용은 다음과 같은 위험과 불확실성이 포함되지만 제한되지는 않습니다. 양식 10-Q.에 대한 분기 별보고

우리의 미래 예측 진술과 관련된 고유의 위험과 불확실성으로 인해 독자는 그들에게 과도한 의존을하지 않아야합니다. 독자는 또한 여기에 포함 된 미래 예측 진술은이 뉴스 릴리스 날짜에 따라 법에 의해 요구되는 경우를 제외하고; 우리는 어떤 이유로 든 미래 예측 진술을 수정하거나 업데이트 할 의무가 없습니다.

투자자

Wenjun Xu, 831-761-7861

또는

미디어

Erin Kuhlman, 831-768-4111

출처 : 화강암 건설 설립